Rapport portfolio 2026-07

Évolution depuis le mois dernier

Composition actuelle :

Mon allocation est simple, je veux rester exposer à la hausse tout en minimisant les risques.
Je reste donc principalement sur ETH, car c'est le token avec les fondamentaux les plus solides selon moi.
Je garde ensuite une petite partie en stable pour pouvoir garder un peu de puissance de feu en cas de reprise baissière et ainsi pouvoir acheter à des prix que je jugerais intéressants

Ce qui a bougé récemment (entrées / sorties / rotations) :

non, rien d'autre

Délibéré ou émergent ?

J'ai tenté quelques moves mais je voulais rester cohérent à ma stratégie, j'ai donc quitté ces positions rapidement si cela n'allait pas dans mon sens pour préserver mon capital

Ce qui m'a surpris

Rien ne m'a particulièrement surpris ce mois ci, tout a été plutot calme.

Changements majeurs dans le mois

Je réfléchis et tente de comprendre si les tokens qui génèrent des revenus ( et buybacks ) sont vraiment les seuls sur lesquels je veux investir.
Je me demande également si la valeur ne peut pas être ailleurs ( réelle décentralisation, hub important autour duquel un réseau se construit )
Si un token avec une faible circulating supply est réellement un red flag insurmontable
Je dois évaluer ces questions pour améliorer mon approche d'investissement

Réussites

Je suis fier de moi quand à la rigeur que je m'impose actuellement. Préserver son capital actuellement est une sorte de victoire, je me débrouille pas trop mal.
Pas de FOMO ou autre alors que la tentation est présente

Échecs

Pas réellement d'échecs vu le peu de mouvements ce mois ci

Bets ouverts en cours

Aucun bet ouvert actuellement.

Plan mois suivant

[ ] Gate DQ anti-Resulting — écrire la DQ contrefactuelle AVANT la DQ réelle : pour chaque bet fermé en juillet, dans les close notes ou en commentaire du bet.md, écrire d'abord DQ_si_pnl_inverse = X puis DQ_reelle = Y. Métrique mesurable : sur l'audit 2026-08, |DQ_reelle - DQ_contrefactuelle| ≤ 2 sur ≥ 80% des bets fermés. Si delta > 2 → Resulting flagué et la DQ réelle est réécrite process-only.

[ ] Sizing cap dur sur macro bypass : si macro_btc_trend ∈ {"skipped", "false"} à l'entrée → size cap 3% max du portefeuille. Métrique mesurable : dans les bets ouverts en juillet, 0 bet avec macro_btc_trend ≠ "true" ET size_pct > 3 (visible dans l'audit 2026-08). Renforce l'action N-1 "réduire macro_bypass_rate sous 30%" qui a échoué — l'incentive passe de la déclaration au sizing.

[ ] Re-tester l'invalidation à chaque add_size — pre-mortem d'adjustment ≥ 40 mots, ré-écrit from scratch : interdiction de copy-paste du pre-mortem initial ou du pre-mortem d'un précédent adjustment. Chaque add_size doit répondre à la question "qu'est-ce qui, depuis mon dernier engagement de capital sur ce bet, a changé ou non ? Quelle est mon invalidation actualisée ?". Métrique mesurable : dans les adjustments du mois juillet, 0 pre-mortem avec similarity_score > 0.7 vs le pre-mortem précédent du même bet (ou détection LLM manuelle dans l'audit 2026-08). Cible le pattern "fatigue pre-mortem" confirmé 2 mois consécutifs.

[ ] Oui, en effet je dois évaluer ces questions, il faudrait que j'établisse un "rapport" sur comment juger la pertinence d'investissement sur un token selon ces critères et voir dans quels contextes ceux ci sont importants ou non. Une thèse en quelque sorte

[ ] Oui, je veux vraiment ce mois ci créer avec toi une scorecard long terme

[ ] Ensuite grosso modo le plan n'a pas changé pour l'instant, c'est encore l'été le marché est plutot calme.

Pas de gros mouvements j'imagine. Là le but est de réellement se préparer sur les sujets importants et narratives potentielles à venir, faire une lsite de projets intéressants à suivre sans pour autant entrer sur ceux ci immédiatement

Leçons verbatim (bets fermés)

DREAMS (2026-07-11) : "En soit ce n'était pas une mauvaise décision, j'ai coupé car la team a encore repoussé le lancement alors que ca avait été annoncé.

Peut être que j'aurais du me méfier vu qu'ils l'avaient déjà fait.
Mais dans le doute et pour sécuriser je préfère sortir à l'équilibre"

CLAWD (2026-07-13) : "Franchement, tout le monde a ignoré ce projet même si je pensais qu'il y avait un signal positif. Clairement on est pas assez risk on pour tenter ce genre de move sur des coins sans catalyst majeurs"

MORPHO (2026-07-22) : "Je pense que la mise à jour qui vient de sortir était déjà pricée et je n'ai pas respecté mon plan mensuel qui prévoyait de placer uniquement sur des projets IA ou sur un projet avec un catalyst puissant à venir"

Pont process

Voir 2026-07-audit pour l'audit biais process.

Composition du portfolio